Grâce à une stratégie qui combine recyclage d’actifs obsolètes à transformer et asset management « best in progress » d’actifs de rendement, Novaxia réalise « une très bonne année 2023 ». Sur le plan immobilier, l’année a été marquée par la montée en puissance de la production, qui devrait « encore s’intensifier en 2024 ». Disposant de capacités d’investissement solides, le groupe entend poursuivre son développement dans l’épargne immobilière durable, notamment par croissance externe et le développement vers la clientèle institutionnelle.

A fin septembre 2023, Novaxia Investissement se plaçait au huitième rang des collecteurs de produits immobiliers grand public. Cette collecte positive a permis aux fonds de Novaxia Investissement de saisir les opportunités offertes par un marché immobilier chahuté, en particulier sur le bureau, et d’activer les deux leviers de création de valeur du groupe : le changement d’usages à travers le recyclage urbain et l’amélioration des actifs à travers une démarche d’asset management « best in progress ».

Novaxia NEO au-dessus de son objectif pour 2023

La SCPI Novaxia NEO affiche un taux de distribution de 6,51 % en 2023 et annonce un taux prévisionnel (non garanti) entre 6 et 6,75 % pour 2024, des performances « de nouveau supérieures à son objectif ». Une expertise de la totalité du portefeuille au 31 décembre dernier a conclu à la stabilité de la valeur du patrimoine. Le prix de part est maintenu à 187 euros. Conformément à sa stratégie d’asset management « best in progress », la SCPI aurait réduit les émissions de CO2 de l’ensemble de son parc de 15 % par rapport à 2022, grâce notamment à un suivi plus précis des consommations énergétiques avec l’installation de capteurs intelligents. Au total, Novaxia NEO regroupe 36 actifs dans cinq pays européens ; elle atteint 420 millions de capitalisation avec une collecte nette 2023 de 62 millions d’euros.

Novaxia R porté par des fondamentaux de marché favorables au recyclage urbain

Dédiée au recyclage urbain de 35 projets tertiaires obsolètes en logements, la Société civile en unité de compte (SCUC) Novaxia R a collecté 180 millions d’euros en 2023, portant le total de sa collecte à 742 millions d’euros depuis sa création en 2021. Aujourd’hui, elle totalise 11 800 logements en cours de développement. Novaxia R affiche une performance de 2,06 % au titre de 2023, bien au-dessus du marché des SC, et une performance annualisée de 3,98 % depuis sa création. Et annonce un objectif de performance (non garanti) compris entre 5 et 6 % pour 2024.

Cet objectif cible résulte de la montée en puissance de la production immobilière du fonds (obtention de permis de construire et lancement de chantiers). Novaxia R est porté par des fondamentaux de marché très favorables au recyclage urbain : des actifs tertiaires obsolètes ou vacants toujours plus abondant, une pénurie de logements qui s’intensifie et la loi ZAN qui impose de construire sur des fonciers déjà artificialisés. Novaxia R dispose au 31 décembre 2023 d’une liquidité de 75 millions d’euros…

Une montée en puissance de la production immobilière et de la démarche d’impact

L’activité immobilière suit la dynamique des fonds de recyclage urbain de Novaxia Investissement qui passent d’une phase de rendement à une phase active de recyclage. Novaxia Développement pilote, ainsi, 110 projets en développement représentant plus de 25 000 logements en cours de production et 115 000 m2 en cours de renaturation sur l’ensemble des fonds de Novaxia Investissement. La production va s’intensifier en 2024 avec un nombre de mises en chantier qui devrait être multiplié par trois…

Perspectives 2024

Le groupe Novaxia « entend profiter de ses capacités d’investissement de l’ordre de 100 millions d’euros pour se diversifier, notamment par croissance externe, développer le recyclage urbain et proposer de nouvelles offres aux épargnants et aux investisseurs institutionnels ». Ces développements seront en ligne avec la mission du groupe : « donner à chacun les moyens de transformer durablement la ville, et son approche, mettre le sens à profit ».

Le groupe Novaxia a réalisé, en 2023, près de 300 millions d’euros de collecte nette